La regulación es una parte indispensable de los negocios de casi cualquier industria que puedas imaginar. Las empresas deben hacer frente a una serie de normas y leyes, ya sean sobre privacidad, salud o datos, y a menudo junto a un regulador local.
En esta industria, los reguladores crean las reglas y definen los límites del sector hasta un nivel que no se ve con otros sectores. De esta manera, aquellos que quieran incorporarse a la industria tienen que hacer frente a una serie de obstáculos complejos, costosos y que exigen mucho tiempo, por lo que solo pueden innovar quienes ya formen parte del “club”.
Sin embargo, el mundo cada vez es más horizontal. Los innovadores de todos los rincones del planeta son conscientes de la oportunidad de incorporar los servicios financieros a una amplia gama de productos que anteriormente no tenían ninguna relación con este sector.
¿Cómo pueden las empresas con un negocio prometedor superar estos obstáculos legales para acceder al mercado? Como explicaremos en este artículo, qué es la Regulación como servicio (RaaS) y por qué puede ser la solución.
Un largo camino hacia la regulación
Las empresas que quieran obtener licencia en la industria de los servicios financieros tienen que recorrer un arduo camino. Antes de que un negocio pueda pedir la autorización, es necesario que dedique meses a preparar su solicitud con la ayuda de un equipo de abogados y expertos en riesgo.
Una vez que se haya evaluado minuciosamente el trabajo y la solicitud esté preparada, es necesario presentarla en la institución apropiada (como el Banco de España en nuestro caso). Dicha institución la revisará y, a menudo, pedirá una serie de requisitos para aclarar cualquier información adicional que sea necesaria. Este proceso puede durar semanas o incluso meses en función del tipo de licencia solicitada y la complejidad y rigurosidad de los requisitos legales.
Una vez que el regulador queda satisfecho con toda la información presentada, la solicitud se aprueba y se concede la licencia. Sin embargo, el proceso no termina aquí.
Las entidades que hayan sido reguladas deben seguir garantizando que cumplen con una serie de normas y leyes, debiendo presentar ciertos parámetros al regulador de manera habitual. Por ejemplo, información sobre el volumen y la cantidad de las operaciones, la situación de la tesorería o los índices de fraude. Para ello, estas empresas suelen utilizar un software “Regtech” que facilite la supervisión y creación de informes. Aunque estas herramientas facilitan el proceso, no son capaces de eliminar toda la carga asociada a las regulaciones que llevan las empresas ni evitan la necesidad de contratar a un equipo de expertos legales.
Todos estos obstáculos que requieren tanto tiempo y costes son un impedimento para la innovación.
La Regulación como servicio: un atajo sencillo para ofrecer servicios regulados
Hoy en día, hay una serie de empresas Fintech que ofrecen la Regulación como servicio (RaaS) para ayudar a que los negocios ofrezcan productos financieros sin necesidad de solicitar una licencia bancaria. La RaaS, al igual que en los otros modelos “como servicio”, permite que las empresas desarrollen sus servicios sobre un software regulado de otra empresa. Sin embargo, esta conexión va más allá de la tecnología, ya que el proveedor actúa como una especie de escudo regulatorio para el cliente y es el responsable de la incorporación y del cumplimiento de todos los requisitos legales.
Dicho de otra manera, la RaaS permite que un negocio utilice la licencia y el software de otra empresa para ofrecer servicios que requieren de una licencia propia.
De esta manera, la relación de los usuarios de la RaaS con sus proveedores no requiere todos los aspectos técnicos de otros modelos “como servicio”, ya que la empresa tan solo tiene que enchufarse al proveedor de la RaaS y empezar a desarrollar sus productos; el factor de la regulación ya está incluido y no es necesario lidiar con todo el complejo sistema regulatorio.
La RaaS en acción
La RaaS permite que los innovadores de empresas no financieras sean capaces de desarrollar productos financieros de gran calidad. Aquí te mostramos un ejemplo.
Una inmobiliaria que se especializa en ofrecer pisos de alquiler a sus clientes ve una oportunidad en un mercado muy fragmentado e ineficiente. La directora de producto de la empresa cree que la gestión de los contratos y seguridad de los depósitos supone un problema y propicia la desconfianza de los clientes y disputas legales con un alto coste.
Para solucionar este problema, la directora sugiere que la inmobiliaria desarrolle una app que almacene de forma digital los documentos y cree cuentas de depósitos en garantía entre los propietarios e inquilinos.
La inmobiliaria cree que es una excelente idea, por lo que la directora empieza a buscar información sobre cómo abrir y gestionar cuentas bancarias si eres una inmobiliaria. Su búsqueda le lleva a encontrar dos posibilidades:
- Obtener una licencia de su entidad reguladora financiera nacional, buscar un banco que guarde el depósito y desarrollar la cuenta de depósito en garantía sobre esta base.
- Operar con un proveedor RaaS que ya cuente con la licencia y tecnología necesarias.
La directora contacta con su compañera de trabajo del departamento legal para asegurarse de tomar la decisión acertada. Al hablar con ella, descubre que la primera opción implicaría que la inmobiliaria contratara abogados especializados en ley financiera y un pequeño equipo de oficiales de cumplimiento. El proceso de solicitud podría durar meses y sería necesario crear una nueva entidad legal que cumpliera con una serie de aspectos legales.
En la segunda opción no es necesario seguir estos pasos. El equipo de informáticos de la inmobiliaria solo tendría que operar con el proveedor RaaS para conectar sus sistemas. Todo el aspecto legal y de licencias ya estaría integrado. De esta manera, la inmobiliaria podría centrarse en aumentar su cuota de mercado ofreciendo cuentas de depósitos en garantía instantáneas con IBAN exclusivos en lugar de hacer frente a todos los trámites burocráticos para obtener la licencia.
La directora opta por la segunda opción y, en solo unos meses, la inmobiliaria lanza su app al mercado. Esta app tiene un gran éxito entre propietarios e inquilinos, por lo que se corre la voz y el negocio de la inmobiliaria aumenta significativamente.
La RaaS en la práctica
En la práctica, este proceso no es tan inmediato como el de los SaaS que no requieren de una regulación. Las empresas que ofrecen RaaS tienen que llevar a cabo una evaluación exhaustiva con sus clientes y ambas partes tienen que instalar y auditar la conexión de sus tecnologías antes de comenzar a operar.
Sin embargo, una vez que se cumplen estas condiciones, el usuario ya no tiene que volver a preocuparse por el aspecto legal. La empresa puede ofrecer servicios financieros sin necesidad de lidiar con las autoridades que regulan el mercado ni de mantener la regulación de la infraestructura.
La opción de la RaaS es un paseo tranquilo en comparación con la ardua y costosa tarea de prepararse y solicitar una licencia (además de asegurarse continuamente de estar cumpliendo con la regulación)
La RaaS transformará la manera de interactuar entre empresas y clientes
La Regulación como servicio acaba de nacer, pero se convertirá en un aspecto fundamental de nuestra economía. Andreesen Horowitz, un peso pesado del sector de capital de riesgo publicó el año pasado que todas las empresas serán Fintech en el futuro. Si esta profecía se convierte en realidad, las empresas tendrán que conciliar el deseo de proporcionar servicios financieros con el aspecto regulador que forma parte del proceso. De esta manera, la RaaS representa un atajo para las empresas de prácticamente todas las industrias hacia la innovación financiera.
